Ziskovosť produktu. Čo je ziskovosť Ekonomika organizácie ziskovosť

Napriek tomu, že zisk je najdôležitejším ekonomickým ukazovateľom výkonnosti podniku, nevyjadruje úplne efektívnosť jeho fungovania. Na určenie efektívnosti podniku je potrebné porovnať výsledky (zisk) s nákladmi alebo zdrojmi, ktoré tieto výsledky poskytli.

V ekonomickej literatúre sa uvádza niekoľko pojmov rentability. Jedna z jeho definícií teda znie: rentabilita (z nemeckého rentabel - ziskový, ziskový) je ukazovateľom ekonomickej efektívnosti výroby v podnikoch, ktorý komplexne odráža využitie materiálnych, pracovných a peňažných zdrojov.

Podľa iných autorov je rentabilita ukazovateľom, ktorý predstavuje pomer zisku k výške výrobných nákladov, peňažných investícií do organizovania obchodných operácií, prípadne k výške majetku podniku. Či tak alebo onak, ziskovosť je pomer príjmu ku kapitálu investovanému do vytvárania tohto príjmu. Vzťahom zisku k investovanému kapitálu ziskovosť porovnáva úroveň ziskovosti podniku s alternatívnym využitím kapitálu alebo výnosom získaným podnikom za podobných rizikových podmienok. Rizikovejšie investície vyžadujú vyššie výnosy, aby sa stali ziskovými. Keďže kapitál vždy prináša zisk, na meranie úrovne ziskovosti sa zisk ako odmena za riziko porovnáva s množstvom kapitálu, ktorý bol potrebný na vytvorenie tohto zisku. Ziskovosť je ukazovateľ, ktorý komplexne charakterizuje efektívnosť podniku. S jeho pomocou môžete vyhodnotiť efektívnosť riadenia podniku, pretože dosiahnutie vysokých ziskov a dostatočnej úrovne ziskovosti do značnej miery závisí od správnosti a racionality prijatých manažérskych rozhodnutí. Ziskovosť preto možno považovať za jedno z kritérií kvality riadenia.

Na základe úrovne ziskovosti možno posúdiť dlhodobú prosperitu podniku, t.j. schopnosť podniku dosiahnuť dostatočnú návratnosť investícií. Pre dlhodobých veriteľov investorov, ktorí investujú peniaze do základného imania podniku, je tento ukazovateľ spoľahlivejším ukazovateľom ako ukazovatele finančnej stability a likvidity, stanovené na základe pomeru jednotlivých položiek súvahy.

Vytvorením spojenia medzi výškou zisku a výškou investovaného kapitálu je možné použiť ukazovateľ rentability v procese prognózovania zisku. V procese prognózovania sa očakávaný zisk z týchto investícií porovnáva so skutočnými a očakávanými investíciami. Odhad očakávaného zisku je založený na úrovni ziskovosti za predchádzajúce obdobia so zohľadnením plánovaných zmien. Okrem toho má ziskovosť veľký význam pre rozhodovanie v oblasti investícií, plánovania, rozpočtovania, koordinácie, hodnotenia a sledovania činnosti podniku a jeho výsledkov.

Môžeme teda konštatovať, že ukazovatele ziskovosti charakterizujú finančné výsledky a efektívnosť podniku. Meria ziskovosť podniku z rôznych pozícií a sú systematizované v súlade so záujmami účastníkov ekonomického procesu.

Rentabilita je jedným z hlavných kvalitatívnych ukazovateľov efektívnosti výroby, charakterizujúci úroveň návratnosti nákladov a mieru využitia finančných prostriedkov vo výrobnom procese a predaji produktov. Existujú nasledujúce ukazovatele ziskovosti:

1. Ziskovosť produktu.

Dá sa vypočítať pre všetky predávané produkty a pre jednotlivé druhy. Vypočítava sa ako pomer zisku k nákladom na jeho výrobu a predaj. Ukazovatele ziskovosti produktov poskytujú predstavu o efektívnosti súčasných nákladov podniku a ziskovosti predaných produktov.

2. Ziskovosť predaja (predaja).

Ide o pomer zisku z predaja produktov k výnosom.

3. Ziskovosť výroby.

Ukazuje, ako efektívne sa využíva majetok podniku. Je definovaná ako percento ročného zisku k priemerným ročným nákladom na fixný majetok a výške pracovného kapitálu. Vypočítava sa ako pomer zisku k výške fixnej ​​produkcie a aktív prevádzkového kapitálu.

4. Rentabilita vlastných zdrojov podniku.

Je určená pomerom čistého zisku podniku k jeho vlastným zdrojom, určeným zo súvahy.

5. Ziskovosť dlhodobých finančných investícií.

Vypočítava sa ako podiel výšky výnosov z cenných papierov a majetkovej účasti v iných podnikoch k celkovému objemu dlhodobých finančných investícií.

6. Návratnosť investície.

Zisťuje sa pomerom zisku za vykazovaný rok k výške vlastného imania a dlhodobých záväzkov.

7. Návratnosť aktív.

Charakterizuje zisk získaný z každého rubľa investovaného do majetku a vypočíta sa ako pomer zisku k výške aktív.

Ziskovosť môže byť nasledujúcich typov:

a) celková ziskovosť združení a podnikov sa určuje pomerom bilančného zisku k priemerným ročným nákladom na fixné výrobné aktíva a štandardizovaný pracovný kapitál a vypočíta sa podľa vzorca:

P - zisk

Z – priemerné ročné náklady na fixné výrobné aktíva

Približne - priemerné ročné náklady na štandardizovaný pracovný kapitál

b) skutočná celková rentabilita je určená pomerom účtovného zisku k skutočným priemerným ročným nákladom na výrobu dlhodobého majetku a normalizovaného pracovného kapitálu nefinancovaného bankou. Skutočné zostatky normalizovaného pracovného kapitálu sa stanovujú na základe ich súvahy mínus dlh voči dodávateľom za prijaté žiadosti o platbu, ktorých termín splatnosti ešte nenastal, a voči dodávateľom za nevyfakturované dodávky, ako aj odpisy nízkej hodnoty a opotrebovania. -a slzné predmety a rezerva na kompenzáciu plánovaných strát a nadchádzajúcich výdavkov.

Úroveň rentability závisí nielen od výšky zisku, ale aj od kapitálovej náročnosti výroby. V podnikoch zväzov ťažkého priemyslu s vysokou kapitálovou náročnosťou výroby je miera rentability vo vzťahu k výrobnému majetku nižšia ako v zväzoch podnikov ľahkého a najmä potravinárskeho priemyslu. So zvýšením výšky zisku a znížením nákladov na fixné výrobné aktíva a normalizovaný pracovný kapitál sa ziskovosť zvyšuje a naopak.

c) odhadovaná ziskovosť je pomer súvahového zisku mínus platby za výrobné aktíva, fixné platby, úroky z bankového úveru, účelový zisk (zisk z predaja spotrebného tovaru, novej chémie pre domácnosť a pod.), ako aj zisk, získaný z dôvodov nezávislých od činnosti združenia alebo podniku, k priemerným ročným nákladom na investičný majetok (mínus investičný majetok, za ktorý sa poskytujú zvýhodnenia) a štandardizovaný pracovný kapitál.

Pri analýze práce združení a podnikov, najmä pri plánovaní hodnotenia rentability produktov, je dôležitá rentabilita definovaná ako pomer výšky zisku k celkovým nákladom predaných produktov. Ziskovosť jednotlivých druhov produktov sa vypočíta podľa vzorca:

(O – C) 100

kde R je úroveň ziskovosti, %

О – podniková veľkoobchodná cena produktov

C sú celkové náklady na produkt.

Ukazovateľ ziskovosti pre produkty odráža efektívnosť životných a materiálových nákladov práce na výrobu produktov.

V strojárstve a iných výrobných odvetviach je rentabilita definovaná ako pomer zisku k nákladom mínus náklady na použité suroviny, palivo, energiu, materiály, polotovary a komponenty. Je možné použiť nasledujúci vzorec:

kde Rм je vypočítaný štandard ziskovosti na náklady mínus náklady na materiál

F – výrobné aktíva odvetvia

Rf – štandard rentability pre výrobné aktíva

C – M - náklady na komerčné produkty mínus priame náklady na materiál.

Použitie ukazovateľa štandardnej odhadovanej ziskovosti vo výrobných odvetviach je spôsobené vysokým podielom materiálových nákladov na výrobných nákladoch týchto odvetví, ich výrazným kolísaním v nákladoch na určité druhy výrobkov a širokými možnosťami technologickej náhrady použité suroviny.

Hlavnými spôsobmi zvýšenia ziskovosti je zvýšenie objemu výroby a predaja produktov; všetky faktory súvisiace so znižovaním nákladov; zavádzanie vedeckého a technického rozvoja; zlepšenie kvality výrobkov; zlepšenie cien; zlepšenie systému riadenia výroby v trhovom hospodárstve založeného na prekonaní krízy vo finančnom, úverovom a menovom systéme; zvýšenie efektívnosti využívania zdrojov podniku na základe stabilizácie vzájomného vyrovnania a systému zúčtovacích a platobných vzťahov.

Ak hľadáte investora pre svoj projekt alebo ste už dosť pracovali a zrazu ste sa rozhodli zobrať si úver (alebo opäť potrebujete investora na expanziu), potom je vysoká pravdepodobnosť, že budete stáť pred otázkou ako vypočítať ziskovosť organizácie, ktorú vediete.

Navyše táto otázka nemusí vzniknúť ani od vás, ale od banky alebo investora - a tu budete musieť naliehavo zistiť, aký je výpočet ziskovosti podniku, aká je úroveň ziskovosti vo všeobecnosti, aké sú ukazovatele ziskovosti a čo to všetko znamená.

Poďme na to spolu.

Čo je vôbec ziskovosť?

Ziskovosť je ukazovateľ ekonomickej efektívnosti, vyjadrený v percentách. Pomer užitočných konečných výsledkov systému k množstvu zdrojov potrebných na jeho prevádzku.

Zdá sa vám to príliš hlúpe?

V skutočnosti je všetko jednoduché: niečo konečné a užitočné, rozdelené všetkými zdrojmi, ktoré šli do výroby tohto konečného a užitočného. Samozrejme, oba ukazovatele musia byť merateľné a vyjadrené rovnakým ekvivalentom – zvyčajne v peniazoch.

Najjednoduchším príkladom je rentabilita tržieb (nazýva sa aj pomer čistého zisku alebo rentabilita obratu za konkrétne obdobie).

Vzorec návratnosti predaja vyzerá takto:
Návratnosť predaja = (čistý zisk / výnosy podniku) * 100 %

Tento pomer jasne ukazuje, aký čistý zisk má spoločnosť z každého rubľa predaja, to znamená, že ukazuje cenovú politiku spoločnosti, ako aj to, ako efektívne kontroluje náklady.

Čo je ziskovosť podniku?

Čo chcú od vás dosiahnuť tí, ktorí vás žiadajú o výpočet ziskovosti podniku?

Tento ukazovateľ bude demonštrovať, ako efektívne organizácia ako celok prevádzkuje svoje aktíva, ako aj pracovný kapitál a vlastný kapitál. V podstate to isté: koľko zisku sa generuje za každý vynaložený rubeľ.

Percento ziskovosti závisí od mnohých faktorov: dostupnosť a náklady na aktíva, zdroje kapitálu organizácie, cena pracovného kapitálu, výška príjmov a výdavkov.

Všeobecne sa uznáva nasledujúci úsudok: ak má organizácia zisk, potom je zisková. Ak nie, tak nie.

Ale v skutočnosti je všetko trochu komplikovanejšie.

Výpočet ziskovosti s prihliadnutím na infláciu

Existuje niečo ako inflácia. A pri rovnakej výške zisku v rôznych vykazovaných obdobiach sa ukazovatele skutočnej ziskovosti podniku môžu značne líšiť.

Existujú rôzne merané hodnoty: absolútne ukazovatele (iba zisk za dané obdobie) a relatívne ukazovatele (pomer kolísania zisku vo vzťahu k výrobným nákladom, to znamená, že sa berú aj náklady a prirážky na suroviny a iné výdavky). do úvahy).

Príklad výpočtu ziskovosti

Spoločnosť Berezovy Nanovenik LLC za dve rôzne obdobia (povedzme mesiac) získala rovnaký zisk v absolútnom vyjadrení - 1 000 000 rubľov. Zdalo by sa to skvelé, táto spoločnosť má stabilný zisk.

Avšak v prvom období so ziskom 1 000 000 boli jeho tržby 2 000 000 a v druhom období to boli už 3 000 000 (predajcovia začali dávať zákazníkom viac zliav, zdražel jeden z kanálov na prilákanie zákazníkov, resp. čo viedlo k potrebe zvýšiť množstvo obchodov). Navyše, tá istá inflácia robí svoje vlastné úpravy tohto milióna.

Preto v relatívnom vyjadrení ziskovosť tejto spoločnosti začala klesať, pretože zdroje a prevádzkový kapitál na rovnakú výšku zisku sa teraz musia minúť jeden a pol krát viac. A iba relatívny ukazovateľ objasňuje skutočný stav vecí v dynamike.

Teraz si príklad trochu skomplikujme: tento miliónový zisk v absolútnych číslach sme pozorovali nie dva mesiace po sebe, ale šesť, pričom obrat s rovnakým plánom predaja 1 000 000 hladko dosiahol hranicu 6 miliónov.

Potom v relatívnom vyjadrení ziskovosť predaja určite klesá, to znamená, že spoločnosť postupne zvyšuje náklady a na dosiahnutie rovnakého zisku bude potrebné čoskoro niečo zmeniť, pretože manažérsky kurz bol zjavne nesprávne a akákoľvek vyššia moc môže ťažko zasiahnuť spoločnosť s nízkou ziskovosťou.

Preto, aby bolo možné posúdiť skutočné finančné záležitosti podniku, je potrebné merať a sledovať oba tieto ukazovatele: absolútne aj relatívne.

Ak nehovoríme o ziskovosti jednotlivých obchodných procesov (napríklad existujú samostatné vzorce pre ziskovosť produktov, ziskovosť zamestnancov, ziskovosť aktív atď.), ale o organizácii vo všeobecnosti, vzorec na výpočet ziskovosti vyzerá takto :

Podnik P = (BP / (OPF + OA))*100 %
Kde:
BP je účtovný zisk za vykazované obdobie;
OPF – priemerná hodnota fixných výrobných aktív organizácie za vykazované obdobie;
OA je priemerná hodnota obežných aktív za rovnaké obdobie.

Vysvetlenie pre výpočty

Účtovný (súvahový) zisk je zisk spoločnosti za účtovné obdobie pred zdanením.

Ak chcete získať toto číslo, musíte od príjmov odpočítať náklady na predaný tovar/služby, odpočítať administratívne a iné výdavky. Opýtajte sa svojho účtovníka a požiadajte ho, aby vám dal súvahový zisk pred zdanením z formulára č. 2, je na to celý samostatný riadok.

Fixné výrobné aktíva (FPF) môže byť hmotná alebo nehmotná. Toto sú všetky pracovné prostriedky, ktoré používate na výrobu produktu/služby. Patria sem budovy/stavby, stroje/stroje, vozidlá, nástroje/zariadenia, archívy/knižnice/databázy, elektrické siete/plynovody atď.

Na získanie tohto čísla je potrebné pripočítať veľkosť obecného fondu na začiatku obdobia k veľkosti obecného fondu na konci vykazovaného obdobia a túto sumu vydeliť 2. V súvahe sa hodnota všeobecného fondu je uvedený v riadku „dlhodobý majetok“.

TO obežný majetok (OA) zahŕňajú materiálny pracovný kapitál (ktorý sa úplne minie počas výrobného cyklu), hotovosť (hotovosť v pokladni, zostatok na bežnom účte spoločnosti/účtoch za obdobie) a finančné prostriedky v zúčtovaniach (pohľadávky).

Na získanie tohto čísla je potrebné pripočítať sumu prevádzkových aktív na konci vykazovaného obdobia k sume obežných aktív na začiatku obdobia a vydeliť túto sumu 2.

Všetko zapojíme do vzorca a zistíme ziskovosť spoločnosti.

Pre názornosť si uveďme ďalší príklad.

Posledný príklad výpočtu ziskovosti podniku

Pekáreň Edren-Batonych sa obrátila na potenciálneho investora o peniaze na doplnenie prevádzkového kapitálu v súvislosti s túžbou otvoriť novú dielňu. Investor sa samozrejme obrátil na finančníkov s otázkou „ako správne vypočítať ziskovosť podniku, aby bolo možné posúdiť riziko nevrátenia peňazí investovaných do tohto podnikania?

Ten mu poskytol nasledujúci výpočet:

Pekáreň zarobila v prvom štvrťroku zisk 350 000 rubľov (pred zdanením).

Cena jeho zariadení, pecí, vozíkov, miesičov cesta a iných vecí na začiatku obdobia predstavovala 3 000 000 rubľov a na konci obdobia 3 400 000 rubľov (v štvrťroku bolo zakúpené dodávkové vozidlo).

Na začiatku štvrťroka bola celková suma v súvahe v časti „obežné aktíva“ 600 000 a na konci štvrťroka - 400 000 rubľov.

Ziskovosť spoločnosti bola v prvom štvrťroku nasledovná:

Priemerný všeobecný fond: (3 000 000 + 3 400 000) / 2 = 3 200 000 rubľov

Priemerná OA sa získa: (600 000 + 400 000) / 2 = 500 000 rubľov

Ziskovosť podniku za prvý štvrťrok bude: 350 000 / (3 200 000 + 500 000) * 100 % = 9 %

„Len 9 %!“, chcel sa investor nechať prekvapiť takou malou ziskovosťou, no potom mu finančníci ukázali, že v druhom štvrťroku bola ziskovosť 10, potom 11 %, pričom absolútny zisk pekárne buď zostal. nezmenená alebo má tendenciu rásť, to znamená, že spoločnosť s istotou rastie a rozvíja sa, navyše má fixné aktíva a aktíva, ktoré pre investora môžu pôsobiť ako dodatočná záruka investície.

Je jasné, že tieto čísla sme zobrali z ničoho nič a vaše ukazovatele môžu byť úplne iné. Hlavná vec, ktorú sme tu chceli urobiť, je ukázať vzorec, pomocou ktorého môžete vypočítať ziskovosť podniku.

A z čísel môžete urobiť nezávislé výpočty a závery pre vašu spoločnosť:

• ak v priebehu času dôjde k zvýšeniu ziskovosti, potom je vaše vedenie spoločnosti chvályhodné, spoločnosť rastie;
• ak sa ukazovateľ ziskovosti zníži, musíme naliehavo hľadať dôvody tohto klesajúceho trendu a napraviť situáciu:
  • práca s optimalizáciou nákladov,
  • zvýšiť efektivitu obchodných oddelení a distribučných kanálov,
  • vyčistiť neefektívne reklamné náklady a nahradiť ich efektívnejšími,
  • prepúšťať neefektívny personál, najmä nepredávajúcich predajcov a pod.

Dúfame, že článok bol užitočný pre vás a vaše podnikanie. Prihláste sa na odber noviniek, zdieľajte nás na sociálnych sieťach, zdieľajte odkazy s priateľmi a partnermi.

Prajeme prosperitu a rozvoj vášho podnikania.

S pozdravom GK Dicaster.

Koeficient sa rovná pomeru bilančného zisku k priemerným ročným nákladom fixnej ​​výroby a štandardizovaného pracovného kapitálu. Inými slovami, ukazovateľ predstavuje výšku zisku pripadajúcu na každý rubeľ nákladov na predané produkty (výrobné náklady). Východiskovým údajom pre výpočet je súvaha.

Výpočet a analýzu ukazovateľa vykonáva program FinEkAnalysis v bloku Analýza a hodnotenie rentability a ziskovosti.

Rentabilita výroby – čo ukazuje

Odráža ekonomickú efektívnosť podniku alebo jeho divízie. Ziskovosť výroby ukazuje, ako efektívne sa využíva majetok podniku.

Rentabilita výroby - vzorec

Vzorec na výpočet koeficientu:

Vzorec na výpočet založený na novej súvahe:

Rentabilita výroby – význam

Nárast hodnoty súvisí s:

• so znížením výrobných nákladov,
• so zvyšujúcou sa kvalitou produktov,
• s nárastom zisku.

Zníženie môže naznačovať:

• zvýšenie výrobných nákladov,
• zhoršenie kvality výrobkov,
• zhoršenie používania výrobných aktív.

Rentabilita výroby - diagram

Bola stránka užitočná?

Viac informácií o ziskovosti výroby

1. Ziskovosť: Aby bola riadená, musí sa správne merať.
   Výrobné náklady Rentabilita produktu Celkové náklady Rentabilita tržieb Tržby Tržby Rentabilita aktív Dlhodobý majetok Pracovný kapitál
2. 
   Rentabilita výroby Rentabilita výroby - definícia Rentabilita výroby - koeficient rovný pomeru bilančného zisku z tržieb
3. Analýza manažmentu hotových produktov v poľnohospodárskych podnikoch: metodické prístupy a praktické aspekty
   Napriek tomu je ziskovosť výroby pre takéto podniky mimoriadne dôležitá, navyše pri správnej a kompetentnej výstavbe
4. Ziskovosť výroby
   Synonymá nákladová rentabilita rentabilita produktov rentabilita výroby rentabilita celkových nákladov rentabilita celkových nákladov sa počíta v programe FinEkAnalysis v bloku Analýza ziskovosti
5. Vytvorenie výrobného programu pre strojársky podnik na základe prevádzkovej analýzy
   Skutočné výrobné ukazovatele a rentabilita skúmaných strojov za rok 2013 sú uvedené v tabuľke 3. Tabuľka 3. Analýza
6. Návratnosť nákladov
   Synonymá rentabilita produktov rentabilita výroby rentabilita výroby rentabilita celkových nákladov rentabilita celkových nákladov sa počíta v programe FinEkAnalysis v bloku Analýza ziskovosti
7. Ziskovosť produktu
   Synonymá rentabilita nákladov rentabilita výroby rentabilita výroby rentabilita celkových nákladov rentabilita celkových nákladov sa počíta v programe FinEkAnalysis v bloku Analýza ziskovosti
8. Metóda zdôvodňovania ceny podniku na základe cieľového prístupu
   C, ktorý zabezpečuje, že predávajúci dostane množstvo peňazí potrebné na ďalšie investície a získanie požadovanej úrovne ziskovosti v obchodnom podnikaní a zároveň umožňuje kupujúcemu drevospracujúcej výroby získať maximálny čistý zisk a dosiahnuť danú úroveň ziskovosti Zodpovedajúci ekonomicko-matematický model má pre kupujúceho a predávajúceho nasledovnú formu, uveďme nižšie indexy
9. Systém zliav ako nástroj flexibilnej cenovej politiky v podmienkach nedostatku pracovného kapitálu
   V roku 2015 bola ziskovosť výroby 5,71 %, zatiaľ čo hraničný zisk bol iba 15 %.
10. K problematike úlohy a významu ekonomického zisku v reprodukčnom procese poľnohospodárskych organizácií
    Úroveň rentability výroby v poľnohospodárskych podnikoch po zohľadnení dotácií % 12,3 20,2 20,8 35,1 7,5
11. Ziskovosť celkových výdavkov
    Synonymá nákladová rentabilita rentabilita produktov rentabilita výroby rentabilita výroby rentabilita celkových nákladov sa počíta v programe FinEkAnalysis v bloku Analýza ziskovosti
12. Hranica rentability viacerých produktov
    Možný je však aj stav, keď sa podnik môže rozhodnúť prerušiť výrobu nerentabilných výrobkov a zvýšiť podiel výroby ziskových, alebo pre podrobnejšiu analýzu poukázať
13. Vzťah medzi likviditou, finančným cyklom a ziskovosťou ruských spoločností
    S -2,324 charakterizuje skutočnosť, že vo výrobnom sektore je ziskovosť vo všeobecnosti nižšia ako v sektore služieb Ako významná sa ukázala aj kontrolná premenná LOGTA
14. Posudzovanie vplyvu faktorov na ukazovatele rentability
    Vypočítaná hodnota ukazuje, akú výšku zisku pred zdanením má spoločnosť za každý rubeľ vynaložený na výrobu a predaj produktov Ziskovosť výroby sa zistí vydelením zisku z predaja celkovými nákladmi, výsledok sa vynásobí 100 % It
15. Metodika riadenia finančných výsledkov podniku
    V praxi ruských podnikov sa používajú tieto ukazovatele ziskovosti: ziskovosť výroby R je pomer účtovného zisku k súčtu priemerných ročných nákladov na fixné aktíva. výroby fondy
16. O význame určovania a regulácie ceny kapitálu
    Národné charakteristiky výroby, organická štruktúra kapitálu, úroveň kvalifikácie personálu a produktivity práce, rentabilita výroby sa tiež veľmi výrazne prejavujú v cene každej zložky prilákaného kapitálu.
17. Ziskovosť
    Ziskovosť ukazuje ziskovosť na jednotku výdavkov, koľko rubľov zisku pripadá na jeden rubeľ výdavkov - a najpresnejšie charakterizuje efektívnosť výrobných nákladov Vzorec ziskovosti Výpočet ziskovosti vo všeobecnosti možno prezentovať nasledovne: Ziskovosť Zisk podniku
18. Posudzovanie efektívnosti využívania finančných zdrojov organizácií regionálneho poľnohospodárstva
    Rentabilita tržieb 37,7 42,84 18,76 14,42 Rentabilita výroby 36,16 48,21 13,82 15,03 Rentabilita celkového kapitálu sa vypočíta vydelením zisku z tržieb
19. Metodika analýzy trendov v odvetví pri identifikácii možných rezerv na zvýšenie efektívnosti ekonomických aktivít organizácie
    ItRz - index rentability nákladov na výrobu produktov ITRo - index ziskovosti obratu predaja Táto technika vám umožňuje vykonávať
20. Analýza finančnej situácie v čase
    Rentabilita požičaného kapitálu 0,006 0,005 0,126 -0,041 0,707 0,701 Rentabilita výroby a predaja nákladov na bežnú činnosť 0,023 0,016 0,031 -0,009 0,106 0,083

Ukazovateľ rentability výroby ukazuje efektívnosť využívania výrobnej základne podniku (fixný a obežný majetok) a kvalitu organizácie podnikových procesov. Ak je ukazovateľ vysoký, potom podnik racionálne využíva zariadenia, stroje, suroviny a finančné prostriedky, čím dosahuje zisk na každej jednotke. ROP možno vypočítať na základe údajov finančného výkazníctva: súvaha (formulár č. 1) a výkaz ziskov a strát (formulár č. 2). Ukazovateľ závisí od odvetvia podniku a jeho normálna hodnota je Rpr>0.

Nie je možné posúdiť efektívnosť podniku len na základe čistého zisku. Pre vlastníkov a investorov je dôležité určiť, ako optimálne sa využil existujúci výrobný majetok a aký finančný výsledok každá jednotka priniesla.

Ziskovosť výroby(Return On Production - ROP, Rpr) je finančný pomer, ktorý ukazuje, koľko zisku prináša každá jednotka zdrojov zapojených do výroby. Vypočítava sa ako podiel účtovného zisku k priemerným ročným nákladom na výrobné aktíva a pracovný kapitál podniku.

Referencia! Pomer rentability výroby sa počíta spolu so ziskovosťou produktov a tržieb, čo nám umožňuje vytvoriť si holistický obraz o efektívnosti využívania zdrojov podniku počas výrobných činností.

Ukazovateľ Rpr by sa nemal stotožňovať s pomerom rentability aktív (ROA) alebo vlastného imania (ROE): v prvom prípade sa berie do úvahy majetok spoločnosti zapojený do výrobných činností a v druhom prípade celá majetková základňa alebo prostriedky investované do podniku vlastníkmi.

Dôležitý bod! Koeficient Rpr je možné vypočítať ako pre celý podnik, tak aj pre jeho jednotlivé výrobné divízie. Hodnotí kvalitu manažmentu: ako dobre manažéri spravovali výrobné aktíva.

Vzorec na výpočet ukazovateľa ziskovosti

Na určenie rentability výroby je potrebné použiť informácie z účtovnej závierky podniku: súvahu (tlačivo č. 1) a správu o finančnej výkonnosti (tlačivo č. 2).

Referencia! Zisk v súvahe je riadková položka, ktorú nemožno nájsť v účtovnej závierke. Teoreticky môžete nájsť veľa vzorcov na jeho výpočet. Skúsení účtovníci a analytici však vedia, že ide o obdobu zisku pred zdanením, ktorý sa uvádza v riadku 2300 F. č. 2.

Výrobné aktíva podniku predstavujú súčet obežných aktív a fixných aktív podniku, ktoré možno vypočítať zo súvahy. V tomto prípade je potrebné vypočítať ich priemernú ročnú hodnotu.

Berúc do úvahy všetky vyššie uvedené tvrdenia, môžeme odvodiť vzorec na výpočet Rpr.

RPR = BP / ((OAng+OAkg)/2) + (OSng+OSkg)/2), kde

• BP - súvahový zisk alebo strata podniku (zisk alebo strata pred zdanením).
• OA ng, kg - obežné aktíva na začiatku a na konci roka.
• OS ng, kg - dlhodobý majetok na začiatku a na konci roka.

Dôležitý bod! V štruktúre súvahového zisku je potrebné rozlišovať tri základné prvky: zisk alebo strata z predaja výrobkov, investičného majetku a ostatného majetku podniku.

Môžete si predstaviť vyššie uvedený vzorec na určenie pomeru rentability výroby, berúc do úvahy počty položiek v účtovnej závierke:

RPR = st. 2300 ng.

Základné fázy výpočtu Rpr sú prezentované vo videoklipe

Normálna hodnota efektívnosti výroby

Rentabilita výroby je relatívny ukazovateľ, ktorý nie je možné analyzovať na základe bodových údajov: výsledná hodnota sa zvyčajne porovnáva s:

• Plánovaná alebo základná úroveň.
• Rpr iných podnikov v rovnakom odvetví.
• S ukazovateľmi z predchádzajúcich rokov.

Dôležitý bod! Ak je hodnota koeficientu nižšia ako nula, znamená to, že podnik má straty a nepriaznivú finančnú situáciu.

Pre ukazovateľ neexistuje presná štandardná hodnota, pretože pre kapitálovo náročné odvetvia, ktoré zahŕňajú drahé fixné aktíva, bude nižšia ako pre podniky služieb a obchodu.

Dôležitý bod! Výrazné zvýšenie pomeru môže byť nebezpečným signálom: ak bilančný zisk rastie rýchlejšie ako výrobná základňa, potom spoločnosť nadmerne využíva dlhové financovanie.

Príklady výpočtu koeficientu

Algoritmus a výsledky výpočtu ukazovateľa rentability výroby sú demonštrované na praktických príkladoch. Ako objekty hodnotenia boli použité dve známe ruské korporácie z odvetví líšiacich sa kapitálovou náročnosťou: PJSC Avtovaz a PJSC M.Video.

Záver! Ukazovateľ ROP pre PJSC Avtovaz v rokoch 2015-2017 klesá. Dôvodom tohto vývoja udalostí je zníženie bilančného zisku, ako aj hodnoty obežných aktív a fixných aktív. Svedčí to o zhoršení finančnej kondície firmy a potrebe revízie systému riadenia.

Záver! Spoločnosť M.Video Corporation pôsobí na ruskom trhu veľmi stabilne: už tri roky (2015 – 2017) jej pomer ROP rastie. Tento trend je spôsobený nárastom bilančného zisku, ako aj nárastom nákladov na prevádzkový kapitál a fixné aktíva.

Keďže Avtovaz PJSC je predstaviteľom kapitálovo náročného odvetvia, jeho výrobná ziskovosť je nižšia ako ziskovosť obchodnej spoločnosti M.Video. To dokazuje potrebu brať do úvahy podniky rovnakého odvetvia pri hodnotení ROP.

Najpohodlnejšie je vypočítať ziskovosť výroby nie ručne, ale pomocou tabuľkového editora Excel. Vizuálny diagram vyššie uvedených výpočtov je uvedený v

Ziskovosť

Keď subjekty na trhu vykonávajú podnikateľskú činnosť, je potrebné neustále analyzovať výsledky týchto činností a efektívnosť vynaloženého úsilia, ako aj vyvodzovať potrebné závery o perspektívach rozvoja podnikania. Ak je potrebné analyzovať činnosti podniku, potom jedným z hlavných faktorov v tejto analýze bude ziskovosť. Tento článok popisuje typy ziskovosti, jej ukazovatele a uvádza príklady výpočtov.

Čo je ziskovosť

Ziskovosť je ukazovateľ ekonomickej efektívnosti, ktorý charakterizuje ziskovosť podniku. Tento parameter pomáha pochopiť, ako efektívne podnik využíva dostupné zdroje (prírodné, ekonomické, pracovné a finančné). Ak sa vezme do úvahy rozsah činnosti neziskových štruktúr, potom sa v tomto prípade bude ziskovosť považovať za efektívnosť ich práce. Ak hovoríme o obchodných jednotkách, potom sú v tomto prípade dôležité presné kvantitatívne charakteristiky. Ziskovosť možno porovnávať s ukazovateľmi efektívnosti, t.j. pomer celkových nákladov k celkovému zisku. Inými slovami, ziskovosť je pomer príjmov a výdavkov. Ak na konci vykazovaného roka podnik dosiahol zisk, potom sa tento podnik považuje za ziskový.

Hlavné typy

Ziskovosť je prezentovaná v rôznych formách, pretože Ukazovatele výkonnosti sa môžu líšiť v závislosti od typu podnikania. Pri výpočte rôznych typov ziskovosti je potrebné zvážiť, že použité koeficienty sa budú líšiť a podľa toho sa budú líšiť aj vzorce. Druhy ziskovosti:

generál návratnosť aktív(zahŕňa obežný a neobežný majetok). Táto charakteristika môže ukázať, aké finančné pôžičky spoločnosť použila na získanie zisku vo výške 1 rubeľ. Táto charakteristika sa vypočíta z pomeru zisku získaného pred úplným zaplatením všetkých druhov daní, ako aj z priemernej hodnoty všetkých existujúcich aktív spoločnosti za konkrétne časové obdobie (rok, mesiac, polrok, ​​štvrťrok), t.j. je to schopnosť majetku podniku vytvárať zisk. Ak hovoríme o rentabilite tvorby aktív spoločnosti, potom sa vypočíta tak, že zisk spoločnosti (pred zdanením) sa vydelí priemernými celkovými nákladmi na prilákaný majetok za rovnaké časové obdobie (rok, mesiac, polrok atď.). .);

Ziskovosť tovaru, produktov. Predstavuje pomer medzi ziskom získaným z predaja tovarov, služieb a prostriedkami, ktoré boli vynaložené na jeho výrobu. Tento ukazovateľ pomáha charakterizovať ziskovosť výroby konkrétneho produktu;

Ziskovosť výroby. Tento ekonomický ukazovateľ charakterizuje uskutočniteľnosť prevádzkovania konkrétneho typu podnikania. Tu hovoríme o vzťahu, ktorý vzniká medzi výrobnými nákladmi a konečným čistým ziskom. Výroba sa považuje za ziskovú, ak existuje kladná bilancia nákladov a ziskov. Opatrenia prijaté na zvýšenie ziskovosti výroby zahŕňajú zníženie celkových nákladov na výrobu, ako aj zlepšenie jej kvality.

Iné typy ziskovosti a kalkulačné vzorce

Pre čo najúplnejšie odhalenie konceptu ziskovosti a jej typov je potrebné poskytnúť vizuálne vzorce a vykonať výpočty. Ukazovatele ziskovosti:

ROA = zisk/hodnota aktív*100 %, kde ROA – návratnosť aktív. Tu sa berú do úvahy nielen vlastné aktíva podniku, ale aj priťahované aktíva (napríklad pohľadávky, pôžičky);

ROFA rentabilita fixných aktív. Indikátor je podobný predchádzajúcemu. Pomáha hodnotiť výkonnosť fixných aktív, a nie aktív, a preto sa ich cena zohľadňuje vo vzorci;

ROE = zisk/kapitál*100 %, kde ROE – rentabilita vlastného kapitálu. Tento pomer vyjadruje, ako efektívne sa využívajú vlastné zdroje podniku. V tomto prípade sa úroveň ziskovosti vypočíta ako pomer čistého zisku a výšky schváleného kapitálu (v niektorých prípadoch ide aj o dodatočný kapitál). Rozdiel medzi rentabilitou aktív a rentabilitou pasív ukazuje množstvo požičaných prostriedkov použitých pri prevádzke podniku. Je potrebné poznamenať, že tento koeficient sa považuje za jeden z hlavných ukazovateľov pri analýze činnosti podnikov vo vyspelých krajinách;

NI – návratnosť investícií. Tento ukazovateľ pomáha vyhodnotiť zisk získaný z počiatočnej investície, t.j. je pomer medzi získaným ziskom a výškou počiatočnej investície. Efektívnosť peňažných investícií možno demonštrovať na príklade akcií. Investor kúpil akcie Gazpromu za 149,5 rubľov, ale keď si všimol pokles akcií na trhu s cennými papiermi, rozhodol sa zlikvidovať otvorenú pozíciu a predal tieto cenné papiere za 135,2 rubľov za kus, pričom dostal stratu 14,3 rubľov. Výsledkom je, že investor získal negatívnu návratnosť investície 9,56 % (14,3/149,5*100 % = -9,56 %). Samotný koeficient ROI, ako aj túto úroveň ziskovosti nemožno považovať za hlavný ukazovateľ úspešnosti činnosti spoločnosti, pretože nemôže odrážať situácie, ktoré vznikajú pri niektorých prevádzkových tokoch (finančné investície cudzieho kapitálu a pod.). Efektívnosť hlavného prevádzkového obratu sa však napriek tomu odráža veľmi jasne.

Výpočty efektívnosti vykonávania obchodných činností organizácií sa vykonávajú s prihliadnutím na bežné a jednorazové náklady. Ziskovosť produktov a výroby sa líši:

ROM ziskovosť produktu. Tento ukazovateľ ukazuje, nakoľko efektívne boli vynaložené náklady. Tu máme na mysli vzťah medzi ziskom získaným z predaja produktu a jeho nákladmi. Tento ukazovateľ možno vypočítať tak pre všetky produkty dodávané spotrebiteľom, ako aj pre jednotlivé produkty. Pri výpočte ziskovosti bude vzorec výpočtu vyzerať takto:

Rp = (P / Sp)*100 %

kde Rp je ziskovosť predaných produktov, P je zisk získaný z predaja, Sp je cena predaných produktov;

Ukazovateľ rentability výroby pomáha posúdiť mieru efektívnosti využívania majetku organizácie (fixný majetok a pracovný kapitál). Vzorec výpočtu je nasledujúci:

Рп = (Pb / (fond. + fondy))*100 %

kde Рп – ziskovosť výroby (%), Pb – bilančný zisk (tis. rubľov), Fosfond – náklady na fixné aktíva (priemer za rok, tis. rubľov), Fborrot. Fondy - množstvo pracovného kapitálu (tisíc rubľov).