Підприємництво. Витрати. Джерела фінансування бізнесу. Джерела фінансування бізнесу Джерела фінансування бізнесу приклади

Жодне підприємство неспроможна існувати без фінансових вкладень. Неважливо, чи знаходиться бізнес-проект на початку реалізації, чи вже кілька років існує, перед його власником стоїть непросте завдання – постійно шукати та знаходити джерела фінансування бізнесу.

Основні види джерел фінансування бізнесу

Фінансами називають сукупну суму коштів, які забезпечують всю діяльність підприємства: від платоспроможності перед постачальниками і орендодавцями у реальному до можливості розширення сфери інтересів у майбутньому.

На жаль, час від часу можуть виникати причини, що перешкоджають злагодженій та безперебійній роботі підприємства.Серед них можуть бути:

• Гроші від реалізації продукції надходять пізніше, ніж настав час розплачуватися за борговими зобов'язаннями,
• інфляція знецінює отриманий дохід так, що неможливо придбати сировину для наступної партії товару,
• розширення фірми чи відкриття філії.

У всіх вищезгаданих ситуаціях компанії доводиться шукати внутрішні та зовнішні джерела фінансування.

Джерело фінансування – ресурс-донор, який забезпечує постійний чи тимчасовий приплив матеріальних та нематеріальних коштів. Чим стабільнішими справи компанії, тим вища її ліквідність на економічному ринку, тому головним головним болем підприємця є пошук найкращого джерела фінансування.

Види джерел фінансування:

• внутрішній,
• зовнішній,
• змішаний.

Фінансові аналітики наполягають на ідеї про те, що основні джерела повинні мати коріння з кількох різних ресурсів, тому що кожен з них має свої особливості.

Внутрішні джерела

Внутрішні джерела фінансування – це сукупність всіх власних матеріальних і нематеріальних коштів організації, отримані внаслідок роботи підприємства. Вони виражаються у грошах, а й у інтелектуальних, технічних і інноваційних ресурсах.

До внутрішніх джерел фінансування бізнесу належить:

• дохід у грошовому еквіваленті,
• амортизаційні відрахування,
• видані позики,
• утримання зарплат,
• факторинг,
• продаж активів,
• резервний прибуток,
• перерозподіл коштів.

Доходи у грошах

Прибуток від реалізації товару чи послугиналежить власникам підприємства. Частина їх виплачується як законні дивіденди засновникам, а частина йде забезпечення працездатності фірми у майбутньому (закупівлі сировини, оплату робочої сили в, комунальних платежів і податків). Якнайкраще підійдуть як джерело.

Амортизаційні відрахування

Так називається якась сума, відкладена про запас, у разі поломки чи зносу устаткування. Її має бути достатньо, щоб купити нову техніку без ризику влізти до інших джерел та активів.Їх можна використовувати як вкладення у нову ідею.

Внутрішні джерела фінансування бізнесу

Видані позики

Ті кошти, які було видано клієнтам на кредитній основі.За потреби їх можна зажадати.

Утримання зарплат

Працівник має право отримати оплату за виконану працю. Однак, якщо потрібно додатково вкластися в новий проект, можна на місяць-другий утриматися від виплати, попередньо домовившись із персоналом.Такий метод пов'язаний з великим ризиком, оскільки збільшує борг компанії та провокує робітників на страйки.

Факторинг

Можливість відстрочити платежі фірмі-постачальнику шляхом обіцянок виплатити все із відсотками пізніше.

Продаж активів

Актив – це будь-який речовий або нематеріальний ресурс, який має свою ціну. Якщо підприємство або її учасники мають активи, що не використовуються, наприклад земля або складське приміщення, то їх можна продати, а виручені гроші вкласти в новий, перспективний проект.

Резервний прибуток

Гроші, які відкладені на запас, на випадок непередбачених витрат або для усунення наслідків форс-мажорів та стихійних лих.

Перерозподіл коштів

Виручить, якщо організація одночасно займається кількома напрямами. Потрібно визначити найбільш продуктивне та перевести фінанси на нього з інших, менш ефективних.

Внутрішнє фінансування є кращим, оскільки не передбачає втручань з боку з подальшою частковою або навіть повною втратою основного контролю над діяльністю підприємства.

Зовнішні джерела

Зовнішні джерела фінансування – застосування фінансових коштів, отриманих ззовні, для продовження діяльності підприємства.

Залежно від виду та тривалості, зовнішнє фінансування буває залученим (від інвесторів та держави) та позиковим (кредитні фірми, фізичні та юридичні особи).

Приклади зовнішніх джерел фінансування:

• кредити,
• лізинг,
• овердрафт,
• облігації,
• торгові позики,
• пайове фінансування,
• злиття з іншою організацією,
• продаж акцій,
• державне спонсорство.

Види зовнішніх джерел фінансування бізнесу

Кредити

Кредит – найпоширеніший спосіб отримати гроші на розвиток, тому що його не тільки можна швидко отримати, але й вибрати найбільш прийнятну програму. Крім того, кредитування доступне більшості власників фірм.

Виділяють два основні види кредитів:

• комерційний (надається фірмою-постачальником у вигляді відстрочки платежу),
• фінансова (власне грошова позика від фінансових організацій).

Кредит видається під оборотний капітал чи майно фірми. Його сума не може перевищувати 1 млрд. рублів, які компанія зобов'язана повернути протягом 3 років.

Лізинг

Лізинг вважається одним із типів кредитування. Від звичайного кредиту він відрізняється тим, що організація може взяти в оренду техніку чи обладнання та, здійснюючи свою діяльність за їх допомогою, поступово виплачувати законному власнику повну суму. Інакше кажучи, це повна розстрочка.

По лізингу можна орендувати:

• ціле підприємство,
• ділянка землі,
• будівництво,
• транспорт,
• техніку,
• нерухомість.

Як правило, лізинг-компанії йдуть на зустріч і надають найвигідніші умови позичальнику: вони не вимагають застави, не накидають відсотки та індивідуально складають графік прийому платежів.

Оформлення лізингу відбувається набагато швидше, ніж кредиту за рахунок відсутності необхідності надавати велику кількість документів.

Овердрафт

Овердрафт називають форму кредитування банком, коли основний рахунок підприємства прив'язують до кредитного рахунку. Максимальна сума дорівнює 50% від місячного грошового обігу самої фірми.

Таким чином, банк стає незримим фінансовим партнером, який завжди в курсі комерційної обстановки: якщо організації необхідні вкладення на будь-які потреби, на її рахунок автоматично надходять кошти з банку. Однак, якщо до кінця обумовленого терміну видані гроші не будуть повернуті банківській установі, буде виставлено відсоток.

Облігації

Під облігаціями передбачають кредит із відсотковою ставкою, який видає інвестор.

За часом можуть бути довгострокові (від 7 років), середньострокові (до 7 років) та короткострокові (до 2 років) облігації.

Існують два варіанти облігацій:

• купон (кредит виплачується з рівною розбивкою відсотка за 2, 3 або 4 рази протягом року),
• дисконт (кредит виплачується за кілька разів протягом року, але відсоткова ставка може відрізнятися раз на раз).

Торгові позики

Даний метод зовнішнього фінансування підходить, якщо підприємства, які співпрацюють один з одним, згодні отримувати оплату в натуральному вигляді, товаром або послугою, тобто обмінюватися продуктом виробництва.

Лізинг як одна із форм зовнішнього фінансування

Пайове фінансування

Подібне джерело має на увазі залучення до складу засновників нового члена, інвестора,який шляхом вкладення своїх коштів у статутний капітал, розширить чи стабілізує фінансові можливості компанії.

Злиття

За потреби можна знайти іншу компанію з такими ж проблемами з фінансуванням та злиття фірм. Заощадивши за рахунок масштабності, організації-партнери можуть знайти вигідніше джерело.Яким чином? Щоб узяти той самий кредит, фірма має бути ліцензована, а чим вона більша, тим більше шансів, що процедура отримання ліцензії увінчається успіхом.

Продаж акцій

Продаючи навіть невелику кількість акцій компанії, можна суттєво поповнити бюджет.Також є шанс, що фірмою зацікавляться великі капіталісти, які готові інвестувати у виробництво. Але треба бути готовим ділитися контролем: чим більший потік інвестицій буде з боку, тим більшим шматком частки потрібно буде ділитися.

Державне спонсорство

Окремий вид зовнішнього фінансування. На відміну від банківського кредиту, державне спонсорство має на увазі безкоштовну і безповоротну позику грошей. Все ж таки його отримати не так просто, тому що потрібно відповідати одному важливому критерію – входить до сфери інтересів державних органів.

Держфінансування буває кількох видів:

• капіталовкладення (якщо на постійній основі, то державі відходить контрольний пакет акцій),
• субсидії (часткове спонсорство),
• замовлення (держава замовляє та купує продукцію, забезпечуючи фірмі стовідсоткову реалізацію товару).

Зовнішнє фінансування пов'язане з великими ризиками, і до нього краще вдаватися у разі, коли не вдається впоратися з кризою власними силами.

Плюси та мінуси внутрішніх та зовнішніх джерел фінансування

Як вибрати джерело фінансування

Від правильного вибору джерела фінансування залежить ефективність і прибуток організації в цілому.Насамперед бізнесменові варто звірити свої дії з наступним переліком:

1. Дати точні відповіді такі питання: навіщо потрібне фінансування? скільки грошей знадобиться? коли фірма зможе їх відновити?
2. Визначитись зі списком потенційних джерел забезпечення.
3. Починаючи з найдешевших і закінчуючи найдорожчими, скласти ієрархію.
4. Порахувати витрати та окупність бізнес-ідеї, для якої ведеться пошук джерел.
5. Підібрати найоптимальніший варіант фінансування.

Зрозуміти, наскільки вибір джерела фінансування було виправдано, можна лише за результатами роботи,Згодом: якщо продуктивність і оборот організації зросли, отже, все було зроблено правильно.

Всім бадьорого дня, хто натрапив на цей пост у середині, чи наприкінці робочого дня! Сьогодні розкриємо таку неосновну, допоміжну тему, як основні джерела фінансування бізнесу. У цю тему просто потрібно вникнути, якщо ваша мета зрозуміти, як функціонує економічна система суспільства. Нагадаю, що вивчення цього розділу передбачено всіма специфікаціями дисципліни «Суспільствознавство»

Джерела фінансування

Бізнес — це, якщо коротко, підприємницька діяльність, метою якої є отримання прибутку, тобто грубо кажучи, заробляння грошей. Бізнес починається з першої угоди, коли ви щось продали: товар чи послугу, або ще щось (хто знає, що там у майбутньому буде винайдено!).

Будь-який бізнес починається зі стартового капіталу. Він може бути будь-яким. Наприклад, один мій друг починав бізнес з 10 000 рублів і з комірчини, яку орендував. У ній він починав лагодити комп'ютери. Так буває, якщо у вас немає багатих родичів, які можуть допомогти зі стартовим капіталом.

Таким чином, перше джерело фінансування бізнесу — це особисті накопичення громадян. Це ті гроші, які ви складали в шкарпетки, або в скриньку, або в свиню-скарбничку.

Другим джереломФінансування бізнесу є інвестиції. Інвестор може вкластися у вашу компанію, фірму або особисто у Вас, якщо бачить потенціал у Вашій справі. Зрозуміло, інвестор теж дико ризикує. Але на те він і інвестор, щоби ризикувати своїми грошима.

Наприклад, всі знають історію компанії Apple, скільки кінофільмів про Стіва Джобса зняли! Стів сам продзвонював інвесторів, щоб вони вклалися в його стартап у гаражі. Зрештою хлопцям із Кремнієвої долини пощастило і в них вклали гроші, і не помилилися.

Що стосується Росії, то інвесторів у Росії багато, але вкладати гроші вони бояться, віддаючи перевагу іноземним офшорам та іноземним компаніям.

Третім таким джереломслужать банківські кредити. Ти можеш піти до банку, і якщо у тебе є хороша кредитна історія, і ти добре захистиш свій бізнес-план, то тобі можуть дати солідну суму.

Ще одним джерелом можуть бути державні гранти. Шукаєш в інтернеті державну організацію, яка роздає гранти під підприємницьку діяльність уперед. Наприклад, у нашому Пермському краї Міністерство сільгоспрозвитку давав і начебто дає гранти тим, хто вирішив зайнятися фермерством.

На цьому в принципі основні джерела фінансування закінчуються та починаються не основні.

У тому числі, наприклад, можна виділити кредити від приватних осіб. Наприклад, ти знаєш, що твій друг має гроші. Ти до нього приходиш, і кажеш, щоб він тобі їх дав у борг. І він може дати. А може й не дати. А якщо людина не твій друг — то може й бандитів найняти, щоб із тебе твій обов'язок вибити.

Зрозуміло, що це все якась чорнуха, проте, ходять чутки, що повернулися. Тож нічого такого виключати не можна.

Також до неосновним джерел можна віднести здачу в оренду власності. Ну це, зрозуміло, якщо у вас вже є бізнес і він має якусь комерційну власність: службові автомобілі, квартири або торгові площі.

Ще дещо важливе

Є таке завдання в ЄДІ із суспільствознавства другої частини тесту, в якому потрібно скласти план на схожу тему. Я до речі, цей план зараз викладу, який склав власноруч. Не рекомендую його прямо списувати, тому що він, якщо тут опубліковано, вже не унікальний.

План до завдання другої частини:

Тема: Основні джерела фінансування бізнесу

1. Концепція джерела фінансування бізнесу.
2. Внутрішні джерела

• Прибуток від оренди активів компанії
• Фінансові накопичення
• Прибуток від продажу акцій компанії

3. Зовнішні джерела

• Банківські кредити
• Інвестиційні засоби
• Державне фінансування: наприклад, через систему грантів

4. Фінансування бізнесу як умова успішності його функціонування

5. Бізнес-планування як умова забезпечення бізнесу фінансуванням

Думаю, ви отримали виставу на цю тему! Діліться статтею у соціальних мережах, а також вступайте до нашої групи Вконтакте.

З повагою, Андрій Пучков

Розвиток технологій змушує все більше людей замислюватися про власний бізнес, оскільки робочих місць щодня стають менше, навіть фахівців та професіоналів витісняють роботи. Головними питаннями при відкритті бізнесу є: ідея та засоби для старту. Про те, як і де можна залучити капітал, описано у цій статті. При виборі способу фінансування доцільно звертатися до перевірених джерел та перевірених інвесторів.

У сучасному світі людину постійно оточують різноманітні бізнеси. Більшість із них створюються найпростішими людьми, у яких з'явилася ідея. Реалізація її могла вимагати тривалого часу. Іноді проект, що стоїть, швидко перетворюється на прибуткову справу. Один економіст якось сказав: Шукаєте ідею для бізнесу? Знайдіть у довкіллі те, що вас не влаштовує». Саме так свого часу з'явилися біотуалети на вулицях, кафе з можливістю винесення замовлення та багато іншого.

Види бізнесу

З появою нових технологій та зростанням потреб людей у ​​комфорті та розкоші зростає і кількість видів бізнесу. Перераховувати сфери та напрямки можна нескінченно, акцентуємо увагу на основних з них:

• автобізнес;
• туризм та транспорт;
• оптово-роздрібна торгівля;
• ремонтні та будівельні роботи;
• сільське господарство;
• розваги та хобі;
• освіта;
• краса та здоров'я та інші.

Багато хто з них вже частково або повністю перейшов на онлайн платформу. При виборі напряму варто керуватися не лише рентабельністю, а й особистим інтересом. До справи треба відчувати щирий інтерес, горіти ним і прагнути вивести підприємство на якісно новий рівень за прибутковістю та перспективами розвитку.

Вартість відкриття бізнесу залежить як напрями, а й форми підприємництва. У ряді ситуацій достатньо лише невеликої суми для реєстрації бізнесу, як офіс можна використовувати як власну квартиру, так і гараж, а інструментами розвитку стануть персональні мобільні пристрої. Такий варіант особливо поширений серед фрілансерів та людей, які займаються інтернет проектами.

Вартість реєстрації компанії:

• ІП - вісімсот рублів, а також оплата за копіювання матеріалів;
• ТОВ – чотири тисячі рублів, на додаток до цього потрібне внесення щонайменше десяти тисяч статутного капіталу (дані на 2018 р.).

Що стосується інвестицій у нове підприємство, то вони можуть бути дуже різними, оскільки вони складаються з цін на обладнання, оренду приміщення, якщо потрібно, кількості персоналу, якому потрібно видавати заробітну плату та інше. Отже, скільки потрібно грошей щоб відкрити свій бізнес, питання не однозначне, оскільки це залежить від багатьох факторів.

Складання бізнес-плану проекту

Це один із ключових аспектів при плануванні майбутньої діяльності. Складання проекту починається з визначення цілей та тимчасових рамок їх реалізації. Далі проводиться підрахунок ресурсів, які потрібні на початковому етапі та терміни окупності. Останній параметр дуже важливий при залученні інвесторів. Люди, які готові вкласти свої гроші в чужий бізнес, насамперед дивляться на період часу, в рамках якого вони почнуть отримувати дивіденди.

При складанні бізнес-плану варто керуватися такими правилами:

1. Своєчасно вивчити підприємницький ринок, проаналізувати існуючі компанії, потенційних конкурентів.
2. Визначити переваги своєї компанії, що дозволять стати кращими за конкурентів. Проектний план має відбивати всі сильні сторони.
3. Уточнити сильні та слабкі сторони проекту, а також шляхи подолання недоліків.
4. Написати маркетинговий план, у одному розділі розписати рекламну кампанію, тоді як у другому – методи залучення постійних клієнтів.
5. Визначити, яка основна проблематика, тобто, яку проблему вирішить новий бізнес.

У рамках фінансового плану варто визначити можливі непередбачені збитки та варіанти залучення додаткових грошей. Таке перестрахування дозволить уникнути проблем у ході реалізації.

Сьогодні існує безліч стратегій розвитку бізнесу, розглянемо найпоширеніші серед них, які довели ефективність упродовж тривалого часу.

Ключові напрями розвитку підприємництва:

• проникнення ринку – вихід нових потенційних споживачів у вигляді територіального зміни локації, і навіть випуску нових продуктів;
• розвиток ринку – відкриття нових точок збуту товарів та послуг;
• альтернативні канали – вибір нових шляхів збуту, наприклад використання онлайн платформи;
• розробка продукту – удосконалення вироблених товарів та поліпшення якості послуг за рахунок залучення фахівців;
• нові продукти – створення нових товарів та послуг дозволяє не лише залучити нових клієнтів, а й розширити лінійку споживання існуючих споживачів.

При виборі стратегії важливо орієнтуватися на характеристику ринку, вікову категорію більшості потенційних клієнтів, їх інтереси та потреби.

Де взяти гроші – основні форми джерел фінансів

Питання пошуку грошей стоїть особливо гостро, якщо йдеться про дорогі бізнес-проекти, для яких потрібне придбання обладнання. Для успішного завершення справи варто скласти докладний та правдивий план. Відкритість приваблює інвесторів. Основні джерела фінансування бізнесу поділяються на зовнішні та внутрішні.

Зовнішні

До основних зовнішніх джерел фінансування бізнесу належать:

Усі зовнішні джерела фінансування пов'язані із необхідністю повернення фінансів третім особам. Інвестування в підприємства, що зароджують – поширена форма вкладення грошей.

Внутрішні

У першу чергу при пошуку грошей підприємець-початківець і діючий звертається до власних грошей. Основними ресурсами, що використовуються для фінансування бізнесу, як внутрішні відносяться:

• початковий капітал – базове вкладення у розвиток;
• доходи, одержані з діяльності;
• гроші співробітників та рідних бізнесмена.

Капітал підприємства ґрунтується на стартових вкладеннях засновників. Звичайно, у двадцять першому столітті можна розпочати справу і без будь-яких грошей, але набагато простіше, коли є певна сума, накопичена самостійно, і є інвестиційним капіталом.

Існує кілька варіантів залучення інвестицій на початковому етапі розвитку бізнесу. Всі вони доступні новачкові в галузі бізнесу, але не варто намагатися використати одразу все. Рекомендується вибрати кілька основних напрямів та акцентувати увагу на них. Стартовий капітал для малого бізнесу можна знайти за допомогою різних методів.

Власні кошти

Найпоширеніша відповідь на запитання: «Чому не відкриєш свою справу? - Нема грошей". Справді, більшість починань вимагають вливання фінансів. Вони є капіталовкладенням у проект, що починається. Нижче буде представлено варіанти того, де можна взяти кошти з боку, але часто зовсім без власних грошей обійтися складно.

Як правило, якщо людина не має достатньої кількості фінансів сама, то вона залучає одну або кількох осіб у партнерство. На початковому етапі, та й згодом, вести справи групою простіше, ну і звичайно, знайти певну суму, наприклад, утрьох легше, ніж самотужки.

Рекомендується одразу розділяти обов'язки між засновниками та принципи отримання прибутку. Існує безліч різновидів: в одних дивіденди визначаються порівну, в інших - відповідно до вкладень, а в третіх, виходячи з обсягу роботи, що проводиться.

Гранти від держави та державна програма допомоги

Отримання грантів та іншої форми допомоги від державних органів – процедура тривала, обтяжена збиранням багатьох документів. У більшості випадків влада підтримує починання в галузях, цікавих для країни загалом.

Важко отримати грант на підприємство, спрямоване на відкриття парку розваг чи кафе. Однак, якщо проект задовольняє якісь соціальні потрібні, на реалізацію яких органи влади не мають вільних коштів, тобто шанс заручитися фінансовою підтримкою.

При зверненні до держорганів варто ретельно опрацювати проект, зібрати всю документацію, отримати дозволи тощо. Виділення грошей відбудеться виключно, якщо суб'єкт покаже:

• допустимість діяльності, тобто наявність дозволів;
• соціальну значущість – як допоможе суспільству чи окремим категоріям населення;
• рентабельність - бізнес не прогорить;
• особисту готовність брати відповідальність за будь-якого результату.

Особливостями у виділенні гранту є необхідність сплати податку з отриманих грошей та поетапне отримання коштів відповідно до бізнес-плану. Фінансування бізнесу державою – одне з пріоритетних напрямів у Росії. Труднощі в тому, що останні кілька років є дефіцит бюджету.

Венчурний капітал є грошовими вкладеннями сторонніх інвесторів, які орієнтовані на нові проекти і стартапи. Вкладники готові до ризику, але очікують більшого прибутку, ніж ті, хто фінансує стандартні напрямки.

Таким чином, венчурні інвестори, як правило, вкладають гроші у безліч неочевидних проектів та виграють за рахунок високої прибутковості низки з них.

При залученні такого капіталу варто зробити акцент на високій прибутковості бізнесу в короткостроковій перспективі. Якщо це допустимо реалізоване підприємство, то є великі шанси на залучення венчурних інвесторів.

Приватні фонди та бізнес-інкубатори

Бізнес інкубатори - достатній новий напрямок у сучасній Російській Федерації. Вони являють собою організації, які курирують і підтримують підприємців-початківців на всіх етапах розвитку.

У більшості випадків їхня допомога ґрунтується на наданні приміщень, юридичній підтримці та бухгалтерських послугах. Надання фінансової допомоги не передбачено у прямій формі, але бізнесмен має можливість заощадити на ряді напрямків, а також отримати необхідну консультаційну підтримку.

Приватні фонди, створювані бізнесменами та інвесторами, також є одним із варіантів залучення стороннього капіталу. Головне, щоб цілі підприємця та його ідея були співзвучні цінностям та принципам організації. Як правило, отримати фінансування з приватного фонду простіше, ніж державні органи влади.

Бізнес-ангельські вкладення

Бізнес-ангел є чимось середнім між венчурними інвесторами та інкубатором, оскільки надається і фінансова, і консультативна підтримка молодого підприємця на старті розвитку проекту.

У ряді випадків передбачено варіант, коли фінансування здійснюється за умови поділу бізнесу, тобто передачі частини компанії ангелу. Такий варіант часто розглядають одинаки, тобто люди, які одноосібно відкривають фірму, а також ті, кому не вдалося залучити капітал іншими методами. Наприклад, свого часу компанія Амазон з'явилася саме завдяки таким інвесторам, жодна банківська організація не повірила в ідею компанії, творець якої є найзаможнішою людиною сьогодні. Фінансувати бізнес може різними шляхами, зокрема і за підтримки інших бізнесменів.

Кредитування банками

Найпоширенішим способом залучення зовнішнього капіталу є борг у фінансово-кредитній організації. Еволюція розвитку банківської сфери призвела до того, що економічний потенціал напряму набрав великої сили. Передбачити, чи буде одержано позику, дуже складно, оскільки банки враховують безліч аспектів, а також є людський фактор.

При виборі такого способу рекомендується скласти великий перелік потенційних кредиторів, і готовність відвідати не одна установа. Видачею кредитів на бізнес займаються спеціальні люди, які є аналітиками ринку та оцінюють перспективи розвитку того чи іншого напряму, але вони всі люди. Від настрою тієї чи іншої людини, зокрема, залежить, чи буде схвалено заявку.

На позитивну відповідь: чи варто кредитувати клієнта, позначається такий фактор, як наявність раніше виданих кредитів та їх погашення. Найцікавіше, що найбільш лояльні банки до тих людей, які мали чи мають складнощі із поверненням грошей. Для банку це показник того, що вони візьмуть максимальний відсоток із клієнта.

Лізинг є порятунком для багатьох підприємців-початківців, діяльність яких обтяжена покупкою дорогого інструментарію. Придбати обладнання набагато складніше та витратніше, ніж взяти його в оренду.

Як правило, процентна ставка не дуже висока, хоча все залежить від предмета, а окупити щомісячний платіж набагато легше, ніж вартість інструменту. Яскравим прикладом сучасного лізингового бізнесу є каршерінг. Людина, взявши в оренду певну кількість авто, здає її щохвилини кожному бажаючому. Його статтями витрати є зміст програми та догляд за машинами. Решта різниця між доходом та відсотками по лізингу йде йому.

Позики

Позики поділяються на короткострокові та довгострокові. У першому випадку йдеться про нетривале позичення грошей, наприклад, на купівлю ресурсів. Перевага такого роду позик у низькому відсотку та відсутності тривалої грошової залежності від кредитора.

Довгострокові позики, зазвичай, надаються під заставу майна. Суть такого боргу зводиться до того, що у разі невиплати позики кредитор вилучає власність фірми компенсацією за втрачені гроші. Таким чином, забезпечення власністю надає більше можливостей для підприємця. Якщо у компанії немає нерухомості, то запорукою може виступити будь-яке персональне володіння, наприклад квартира або заміський будинок. Також люди надають у заставу автомобілі та інші цінності.

Позику надають і за наявності поручителів. Такий варіант представлений не в усіх банках, і найчастіше має місце, коли йдеться про невеликі суми.

Майданчики краудфандингу в РФ та за кордоном

Краудфандинг є спеціалізованими майданчиками, на яких здійснюється збір грошей під конкретні цілі. Найчастіше вони мають соціальну спрямованість, наприклад, допомогу жертвам від стихійного лиха, проте, є платформи, орієнтовані розвиток певних галузей бізнесу.

Зокрема, молоді музиканти часто у такий спосіб збирають кошти для випуску альбому чи запису кліпу. Якщо людина відчуває, що його починання буде цікавим для великих мас, то він може звернутися до такого методу залучення коштів.

До того ж, створення майданчика не обов'язково орієнтувати лише на російських інвесторів. Найчастіше люди з інших країн активно підтримують ідеї, близькі їм за духом. Щорічно збираються мільярди доларів за допомогою невеликих пожертвувань. Головний принцип – добровільна участь, а внесок може бути навіть найменшим. Відносити цей спосіб до основних не варто, але може дозволити зібрати додаткові фінанси.

Які джерела фінансування є вигідними для малого чи середнього бізнесу?

Не існує однозначної відповіді щодо того, яке фінансування малого та середнього бізнесу краще вибрати. Все залежить від спрямованості підприємства, ризикованості та обраної стратегії.

Переваги внутрішніх джерел фінансування бізнесу в тому, що немає необхідності залучення сторонніх грошей, але на практиці реалізувати такий варіант не завжди можливо. Необхідність пошуку додаткових коштів, як правило, пов'язана саме з нестачею внутрішнього капіталу компанії.

При виборі конкретного зовнішнього джерела доцільно обирати позики з низьким відсотком та тривалим терміном, якщо немає впевненості у швидкому отриманні доходу. Найчастіше для виходу в нуль потрібно кілька років. З інтернет-бізнесом така ситуація змінюється, прибуток можна отримати майже відразу.

На практиці існують різні джерела фінансування малого бізнесу, при виборі варто керуватися складеним бізнес-планом. Якщо у підприємця є можливість розпочати справу виключно власними грошима, то це доцільний вчинок, тому що в іншому випадку потрібно буде повертати кошти, не маючи гарантії успішності. Фінансуватися бізнес може у різний спосіб, як правило, підприємець використовує кілька методів. Чим більших грошей потрібно для початку або розвитку, тим більше варіантів вдається підприємець.

Вконтакте

У процесі аналізу рішень, що стосуються структури капіталу, керівники компаній оперують такими поняттями, як внутрішні та зовнішні джерела фінансування підприємства.

Ці категорії грошових коштів, що надходять, актуальні практично для кожної організації. Залежно від сфери її діяльності, зовнішнє фінансування та внутрішнє фінансування застосовується у різних пропорціях. Іноді досить залучення досить невеликих сум від інвесторів та кредиторів, в інших випадках левова частка капіталу компанії є У цій статті будуть описані основні зовнішні та внутрішні джерела фінансування бізнесу. Крім того, буде наведено їх характеристику та приклади, висвітлено переваги та недоліки.

Що таке зовнішнє фінансування та внутрішнє фінансування?

Внутрішнім фінансуванням називається самостійне забезпечення всіх витрат в розвитку фірми (при використанні власних доходів). Джерелами подібних надходжень можуть бути:

• Отриманий у результаті ведення фінансово-господарську діяльність чистий прибуток.
• Амортизаційні накопичення.
• Кредиторська заборгованість.
• Кошти, що відкладені на оплату майбутніх витрат.
• Доход, отриманий рахунок майбутнього періоду.

Прикладом внутрішнього фінансування стає інвестування отриманого прибутку на закупівлю додаткового обладнання, будівництво нового корпусу, цеху або іншої будівлі.

Зовнішнє фінансування передбачає використання коштів, що надійшли до компанії ззовні.

Вони можуть бути надані засновниками, громадянами, державою, фінансово-кредитними організаціями чи нефінансовими компаніями. Запорука успішної роботи підприємства, його розвитку та конкурентоспроможності у тому, щоб правильно та ефективно комбінувати внутрішні та зовнішні джерела фінансування. Співвідношення власних і залежить від сфери діяльності компанії, її розміру та стратегічних планів.

Види фінансування

Крім поділу на дві основні групи, внутрішні та зовнішні джерела фінансування класифікуються докладніше.

Внутрішні:

• За рахунок чистого прибутку.
• Продаж вільних активів.
• Доходи від здачі майна у найм.

• Інвестиційні засоби.
• Позики (кредити, лізинг, вексель).

Насправді найчастіше застосовують змішану систему: і зовнішнє і внутрішнє фінансування бізнесу.

Що таке внутрішнє фінансування?

Сьогодні компанії самі займаються розподілом прибутку, величина якого безпосередньо залежить від того, наскільки рентабельні господарські операції та ефективна дивідендна політика.

Виходячи з того, що керівники зацікавлені в найбільш раціональному використанні коштів, які є в їхньому розпорядженні, вони дбають про те, щоб були враховані найважливіші фактори:

• Реалізовано плани, що передбачають подальший розвиток компанії.
• Було дотримано інтересів власників, співробітників, інвесторів.

При успішному розподілі фінансів та розширенні масштабів господарську діяльність підприємства необхідність додаткового фінансування скорочується. У цьому виявляється взаємозв'язок, що характеризує внутрішні та зовнішні джерела фінансування.

Метою більшості власників фірм можна назвати прагнення скорочення витрат і підвищення прибутку незалежно від того, який вид коштів буде використаний.

Позитивні та негативні сторони застосування власних грошових ресурсів

Зовнішнє фінансування та внутрішнє фінансування, а також їх ефективність характеризуються тим, наскільки керівникам зручно та вигідно використовувати ці види коштів.

Безперечними плюсами внутрішнього фінансування, звичайно, є відсутність необхідності оплачувати витрати на залучення капіталу ззовні. Також велике значення має можливість власників зберігати контроль за діяльністю компанії.

Серед недоліків, властивих внутрішньому фінансуванню, найбільш значним стає неможливість його практичного застосування. Як приклад можна навести неспроможність Вони майже повністю втратили своє значення через тотальне зниження норм амортизації більшості вітчизняних підприємств (у промисловій сфері). Їхні суми не можуть бути використані для купівлі нових основних засобів. Положення не рятує навіть запровадження порядку прискореної амортизації, оскільки її не можна застосувати до обладнання, яке існує зараз.

Що ховається під терміном "зовнішні джерела фінансування"?

За нестачі власних коштів керівники підприємств змушені вдаватися до залучення позикових чи інвестиційних фінансів.

Поряд із очевидними перевагами такого підходу (можливістю нарощувати обсяги господарської діяльності чи освоювати нові сфери ринку), існує необхідність повернення позикових коштів та виплати дивідендів інвесторам.

Пошук іноземних інвесторів найчастіше стає «рятівним колом» для багатьох підприємств. Однак зі збільшенням частки таких інвестицій можливість контролю у власників підприємств суттєво скорочується.

Кредит та його специфіка

Кредити як інструмент зовнішнього фінансування стають найдоступнішим виходом для власників компанії, якщо виявляються неспроможними джерела внутрішнього. Зовнішнього фінансування бюджету фірми має бути достатньо для того, щоб наростити обсяги виробництва, а також повернути залучені кошти з нарахованими відсотками та дивідендами.

Кредитом називають грошову суму, яку кредитор надає позичальнику з умовою повернення виданих грошей та обумовленого відсотка за право використання цієї послуги.

Особливості використання кредитних коштів на фінансування компанії

Переваги кредитів:

Недоліки залучення кредитів:

• Нерідко кредит надається підприємству на короткий термін (до трьох років). Якщо стратегія фірми передбачає отримання довгострокового прибутку, тиск кредитних зобов'язань стає занадто великим.
• Щоб отримати кошти в кредит, підприємство зобов'язане надати заставу, еквівалентну бажаній сумі.
• Іноді умовою кредитування стає вимога банку відкрити рахунок, що не буває вигідно для компанії.

І зовнішні, і внутрішні джерела фінансування бізнесу повинні застосовуватися максимально раціонально та доречно, адже від цього залежить рівень рентабельності підприємства та його привабливість для інвесторів.

Лізинг: визначення, умови та характеристика

Лізингом називають комплекс з різних форм підприємницьких прийомів, які вигідні для лізингодавця та лізингоодержувача, оскільки дозволяють першому розширити межі діяльності, а другому – оновити.

Умови лізингової угоди ліберальніші порівняно з кредитуванням, оскільки дозволяють власнику бізнесу розраховувати на відстрочку виплат і реалізувати масштабний проект без великих фінансових вкладень.

Лізинг не впливає на баланс власних та залучених коштів, тобто не порушує співвідношення, що характеризує зовнішнє/внутрішнє фінансування підприємства. З цієї причини він не стає на заваді для отримання позики.

Цікаво те, що при купівлі обладнання за умовами договору лізингу компанія має право не ставити його на баланс протягом усього періоду дії документа. Таким чином, у керівника з'являється можливість заощадити на податках, адже активи не збільшуються.

Висновок

Зовнішнє фінансування та внутрішнє фінансування підприємств передбачає використання власних доходів чи залучення позикових коштів від кредиторів, партнерів та інвесторів.

Для успішної діяльності компанії має велике значення дотримання оптимального співвідношення цих видів фінансування, а також раціональне та виправдане витрачання будь-яких ресурсів.

Фінансування бізнесу- це постачання грошима (фінансовими ресурсами) або виділення грошей (фінансових ресурсів) на щось.

У тих випадках, коли фінансування має на меті отримання прибутку від цього постачання (виділення), воно перетворюється на інвестування(або інвестиційне фінансування). Інвестиційне фінансування зазвичай спрямоване на підтримку іміджу, рейтингу, рентабельності компанії. За своєю суттю інвестиційний тип фінансування покликаний залучити інший тип торгове фінансування, тобто безпосередню підтримку капіталу фірми.

У ширшому розумінні цього поняття можна виділити такі види фінансування:

• платне (оплатне) - кредити, позички, оренди, позики;
• безкоштовне (безоплатне) – дар, пожертвування, дотація, грант, субсидія тощо.

Види джерел фінансування.

Усі джерела фінансування у бізнесі можна поділити на зовнішні та внутрішні.

Внутрішнім джерелом називають особисту власність підприємства. По-перше, це прибутоктобто різниця між доходами компанії і собівартістю товару або витратами. Розрізняють валовий прибуток(тобто загальний прибуток, без урахування податків) та залишковий прибуток(Тобто чистий прибуток, що залишився після відрахування всіх витрат). По-друге, це розумний розподіл запасів. Вчасно закуплений або проданий товар дозволяє отримати додатковий прибуток.

Зовнішніх джерел фінансування існує безліч:

• інші компанії (елемент партнерства - один із основних у бізнесі);
• акції (продаж акцій дозволяє залучити фінансові ресурси поза фірмою);
• банки (кредити – найпопулярніші джерела фінансування);
• товарні кредити (чи торгові кредити - такий вид кредиту, що дає не банк, інша фірма як товару);
• держава ( бюджетне фінансуванняабо державне замовлення).